KOMODITNÍ SPREADY: Spready na sojovém oleji

31.7. 2020Roman Horký 0 Komentářů

Zdravím přátelé. kamarád mi včera napsal, že ty spready na sojovém oleji jsou nějaké líné. To má pravdu. Ale zase jsou celkem pohodové pro začátečníky a dá se s nimi i jinak pracovat. Dnes se na ně podíváme.

V KSETu držím jeden bear spread na sojovém oleji. Konkrétně je to ZLH21-ZLF21. Je tedy dále od trhu a proto je i takový více „líný“. Ale přes růst sojového oleje si drží dobře cenu a neklesá. Tady se na něj podíváme.

ZLH21-ZLF21

Výše vidíme graf spreadu a křivky sezonality. Sezonní trendy jsou červená a modrá křivka. Černě je značen vývoj letošního spredu. I přes růst ceny sojového oleje v poslední době, tento bear spread neklesá a „akumuluje“ v sobě sílu kontanga. Níže vidíme graf ceny front kontraktu.

Sojový olej cena – 5 let

Na grafu ceny výše jsem naznačil modře trend line, která byla v září minulého roku proražena. Pak se cena vrátila pod ní s a znovu v květnu prorazila vzhůru. Vodorovná zelená hladina značí významnou SR úroveň okolo ceny 31. Zde může mít růst ceny komodity problém pokračovat v růstu.

ZLH21-ZLF21 a pásmo volatility

Volatilita spreadu dle takzvaného pásma nejistoty se napravo od modré křivky postupně zužuje a mírně roste se sezonalitou. Dobrá zpráva pro spread. Pásmo volatility je červený kanál, které obklopuje křivku spreadu a červenou křivku paternu pětileté sezonality.

COT index a hodnotový indikátor

Tento graf znázorňuje nahoře cenu sojového oleje a naznačenou SR úroveň na ceně 31. Indikátor pod cenou je COT index a pro sojový olej nás zajímá zelená křivka. Červenou šipkou jsem označil aktuální stav indikátoru. Je neutrální, tedy není vyloučen další růst komodity. Zato spodní hodnotový indikátor již považuje komoditu za drahou. Aktuální stav je zelenou šipkou vyznačen. Toto nastavení nám říká, že růst již nemusí dlouho trvat.

NET pozice

Zelené pole grafu ukazuje, jak moc jsou Large Traders – velcí spekulanti angažování v komoditě. Modrou vodorovnou linkou jsem naznačil maxima z ledna 2020. Následně začali velcí spekulanti pozice vyprodávat a poslali cenu z maxima na 35 o 10 bodů dolu na cenu 25. Inu 100 „bodíků“ je na sojovém oleji 6.000 USD. Na spreadu samozřejmě takový sešup nebyl a v našem případě, kdy držím bear spread, je to pro mne žádoucí situace. Bear spread těží z poklesu ceny komodity. Tedy přesněji řečeno v drtivém počtu případů.

Vyčkávám tedy na obrat ceny na pokles. S růstem ceny komodity by měla zeslábnout poptávka a tím dojde k růstu kontanga a tím i ceny bear spreadu. Větší účty mohou pozici při případných drobných poklesech ceny spreadu pozici rozumně navyšovat. Případně rozšířit spred a tím zvýšit volatilitu, ale i možnost velikosti případného zisku.

Ahoj Roman, ať se daří

Vydávám Komoditní a Spreadové edukativní tipy, kde rozebírám trhy a hledám příležitosti, které zobchoduji na mém účtu.

Kompletní postupy a návody krok za krokem najdete samozřejmě ve Spreadovém kurzu:

Přidat komentář

Tagy: bear spready COT nastavení komoditní spready struktura trhu výpis PUT opce Tagy: hovězí spready komoditní spready profit target Roman Horký sezonalita stop loss trendová přímka

Roman Horký Podnikatelem je od roku 1992 do současnosti. Koníčky: Silniční i MTB cyklistika a obchodování komoditních spreadů na burze. První kontakty s kapitálovým trhem získal Roman Horký v roce 1990 přes otevřené podílové fondy bank a finančních institucí. Roman získával zkušenosti s obchodováním na pražské burze, posléze přesedlal na burzy v USA. Dlouhodobě se zabývá studiem kapitálových trhů. Za investiční a traderský vzor Roman považuje amerického komoditního obchodníka Larryho Williamse. Roman Horký se specializuje na komoditní spready, které obchoduje šestým rokem. Je zastáncem učení praxí a propagátorem jednoduchých postupů. Doplňkově obchoduje opce na komoditní futures, samotné komoditní futures. Obchoduje také opce na volatilitu. Dlouhodobé obchody, z části i investice, realizuje také na akciích – zde preferuje především dividendové akcie. Podobné články Otevřené obchody: Je libo 7.000 USD, 700 USD nebo 50 USD?

Přátelé chci vám všem nejdřív moc poděkovat – náš nedělní webinář má…Báječný rok. Přibývají další super výsledky

Cítím velkou vděčnost a radost. Feedbacky, které od vás chodí, jsou fantastické…Spready: Tříválcová mašina na peníze + síla týmů

Může to být až překvapivě snadný život: Nemusím se ptát šéfa na… Komentáře

Přidat komentář

Přihlášený uživatel: Roman Horký. Odhlásit se?

Vaše osobní údaje budou použity pouze pro účely zpracování tohoto komentáře.

Tagy: bear spready COT indec komoditní spready Roman Horký výpisy opcí

Přátelé chci vám všem nejdřív moc poděkovat – náš nedělní webinář má…Báječný rok. Přibývají další super výsledky

Cítím velkou vděčnost a radost. Feedbacky, které od vás chodí, jsou fantastické…Spready: Tříválcová mašina na peníze + síla týmů

Může to být až překvapivě snadný život: Nemusím se ptát šéfa na… Komentáře

Přidat komentář

Vaše emailová adresa nebude zveřejněna. Vyžadované informace jsou označeny *

Název *

Email *

Webová stránka

Vaše osobní údaje budou použity pouze pro účely zpracování tohoto komentáře.

Roman Horký

Podnikatelem je od roku 1992 do současnosti. Koníčky: Silniční i MTB cyklistika a obchodování komoditních spreadů na burze. První kontakty s kapitálovým trhem získal Roman Horký v roce 1990 přes otevřené podílové fondy bank a finančních institucí. Roman získával zkušenosti s obchodováním na pražské burze, posléze přesedlal na burzy v USA. Dlouhodobě se zabývá studiem kapitálových trhů. Za investiční a traderský vzor Roman považuje amerického komoditního obchodníka Larryho Williamse. Roman Horký se specializuje na komoditní spready, které obchoduje šestým rokem. Je zastáncem učení praxí a propagátorem jednoduchých postupů. Doplňkově obchoduje opce na komoditní futures, samotné komoditní futures. Obchoduje také opce na volatilitu. Dlouhodobé obchody, z části i investice, realizuje také na akciích - zde preferuje především dividendové akcie.

Podobné články