Komentář k trhu SPY 30.4.2018 – Market Profile®

Roční profil

Minulý týden trh nejprve klesal, ale koncem týdne korigoval zpět přibližně na výchozí hodnotu. Vrátil se tak zpět do oblasti hodnoty. Nejbližším supportem je stále nákupní výběžek z února mezi 254,60 a 253. Dále volume výběžek kolem 246,80 a pak další kolem 243,40. Roční rezistence jsou stále daleko. Dle ročního VWAP je zřejmé, že je trh prozatím v rovnováze a aktuálně se vyvíjí do strany. Dle linie VWAP a jejích standardních odchylek, které jdou do strany, je zřejmé, že na trhu aktuálně není z tohoto dlouhodobého pohledu žádný trend. Trh zareagoval na podporu u 1. SD VWAP a aktuálně míří směrem k linii VWAP.

Roční MP: roční vývoj, stále platný nákupní výběžek, roční POC

Roční VWAP: roční vývoj, reakce na první standardní odchylce, směřování linií do strany

Měsíční profil

Dubnový profil, který za nedlouho skončí je stále v užším rozpětí, než poslední profily. Nachází se pod POC měsíce března, takže trh stále vnímá hodnotu trhu níže, než v předchozím měsíci. Rovněž dubnové POC a oblast hodnoty se nachází níže než v posledních měsících. POC se nachází na úrovni 265,66 a poblíž této hodnoty trh také v pátek uzavřel. Pro připomenutí uvádím S/R úrovně. Nejbližším supportem na základě IB je 150 % na 248,35, přičemž tato úroveň je podpořena zářijovým POC na 249,65. Tato oblast tedy bude v případě poklesu velmi důležitá. Dalším supportem na základě IB je 200 % IB na 241,90. Nejbližší rezistencí dle IB je 150 % na 273,91, přičemž poblíž je i roční POC. Opět se tedy jedná o důležitou zónu, ale zároveň magnet pro cenu. Dále se zde nachází i POC měsíce března na 271,70. Další rezistencí dle IB je 200 % na 280,39 a pod ní se nachází VAH měsíce března na 278,77.

Měsíční MP: měsíční vývoj, S/R úrovně

Týdenní profil/denní profil

Týdenní profil leží také níže než profil předchozího týdne. Stejně tak POC a oblast hodnoty, které jsou skokově níže a značí tak negativní náhled na trh. Týdenní POC se nachází na úrovni 266,63, tedy téměř na hodnotě, kde trh v pátek uzavřel. Nejde tak zatím říci, zda bude tvořit týdenní support, nebo rezistenci. Reakční prodávající však pravděpodobně čekají na minulém POC, tedy na hodnotě 270,15. Je tedy pravděpodobné, že bude tato hodnota v tomto týdnu testována.

Týdenní MP: týdenní vývoj

Shrnutí

Dle analýzy výše je zřejmé, že trh není v žádném trendu a aktuálně se stále vyvíjí do strany. Je to platné jak z dlouhodobých, tak krátkodobých časových rámců. Toto období je stále vhodné pro výpisy opčních spreadů na obě strany, ale vzhledem k vyšší volatilitě stále připomínám, že je dobré se držet se striky dále od trhu.

[reklama]